"Sagaen om Emilie" er en slægtskrønike fyldt med kærlighedsintriger og hemmeligheder. Vi følger den smukke husmandsdatter Emilie i 1880'ernes Trøndelag i Norge, et samfund med store kløfter mellem rig og fattig. Emilie har fået æren af at arbejde på den fornemme herregård til juleballet. Forventning og spænding hænger i luften, da de glade gæster ankommer. I lånt tøj ligner Emilie ikke længere en fattig bondepige. Flere af mændene fatter interesse for hende, mens gamle hemmeligheder kommer op til overfladen.